Solutions de placement CSA Energy Infrastructure Switzerland

CSA Energy Infrastructure Switzerland

CSA Energy Infrastructure Switzerland:

  • Fondation de placement suisse axée sur les investissements dans des infrastructures existantes de l’énergie dont l’approvisionnement est critique en Suisse, affichant un profil risque/rendement défensif libellé en francs suisses
  • Plus grande solution d’investissement dans les infrastructures énergétiques axée sur la Suisse, gérant actuellement un actif totalisant 1,2 mia. CHF pour le compte de 136 fonds de pensions suisses
  • Horizon de placement illimité («structure jeunesse éternelle») assorti de rendements cibles nets en francs suisses de 4,5% p. an1 obtenus au moyen de distributions en espèces récurrentes et stables et une approche de «conservation jusqu’à échéance»
  • Investissements à long terme associés à des flux de trésorerie réguliers ou garantis contractuellement, ainsi qu’une couverture partielle contre l’inflation
  • Les partenariats stratégiques de long terme avec des acteurs industriels et du secteur public constituent le pilier de la stratégie d’investissement

CSA Energy Infrastructure Switzerland est un groupe d’investissement de la fondation de placement de Credit Suisse («Credit Suisse Fondation de placement»). Elle se concentre sur les actifs de transmission et de production énergétiques qui peuvent être complétés par des investissements dans le stockage et l’efficacité énergétiques. La structure du groupe d’investissement est illimitée dans le temps. Par conséquent, elle est particulièrement adaptée à l’horizon de placement à long terme des actifs d’infrastructures énergétiques.

Le groupe d’investissement vise en priorité le marché suisse en ce qui concerne les installations d’infrastructure énergétique existantes et, dans une moindre mesure, les projets de construction d’infrastructures énergétiques qui recourent à des technologies éprouvées. 

Ce que nous faisons 

  • Investissements dans le capital des infrastructures énergétiques suisses
  • Plafond de concentration de 15% par actif, 5% pour les placements cotés
  • Préférence pour les revenus récurrents à long terme et les mesures/structures de réduction des risques
  • Projets de développement – 25%, Actifs existants – 75%

Ce que nous ne faisons pas 

  • Investissements dans l’énergie nucléaire
  • Installations de projets pilotes / technologies en phase de développement
  • Capitaux d'emprunt au niveau de fondations de placement

Autres restrictions d’investissement

  • Infrastructures énergétiques dans les sous-secteurs la production et du stockage de l’électricité, de la transmission et de l’efficacité énergétique
  • Sociétés de fourniture énergétique à infrastructures solides
  • Uniquement des sociétés dont le siège est en Suisse
  • Au moins 85% des actifs du groupe d’investissement en actifs suisses
  • Préférence pour les participations minoritaires dans des investissements non cotés
  • Transmission et distribution
  • Production et stockage
  • Energie renouvelable, efficacité et chauffage
Société Participation en consortium Type d’infrastructures Date de l’investissement
Swissgrid AG 37% Transmission et distribution Décembre 2014/ Novembre 2016
FluxSwiss Sagl/Transitgas AG 37% Transmission et distribution Juin 2016
Romande Energie AG  4% Transmission et distribution Avril 2016
Energie Zürichsee Linth AG  30% Transmission et distribution Novembre 2016

CSA Energy Infrastructure Switzerland dispose d’une base d’investisseurs largement diversifiée à l’échelle de toute la Suisse, ainsi qu'au niveau de la provenance sectorielle. Le fonds est exclusivement réservé aux fonds de pension suisses exonérés de l’impôt, étant donné qu’il est placé sous la tutelle d’une fondation de placement suisse.

Actuellement, plus de 130 fonds de pensions suisses y investissent. Ils se caractérisent de la manière suivante, en fonction de leur taille et de leur provenance sectorielle:

Fonds de pensions par taille2

Fonds de pensions par provenance2

Pension funds by size and origin